Обзор текущей ситуации и эффективных стратегий на рынке валютных опционов
Валютный рынок
20.02.07 14:50
Волатильность в евро/долларе резко выросла после того, как курс на спот опустился ниже 1.3150, сообщают дилеры опционного рынка. Волатильность месячного контракта вчера снизилась до 5.65, открывшись сегодня на 5.80. Валютные стратеги из Lehman Brothers ожидают, что в евро/иене волатильность также будет оставаться высокой. По крайней мере, в краткосрочной перспективе. Поэтому Lehman рекомендует продажу недельного at-the-money стрэддла, что вполне отвечает стратегии продажи гаммы в условиях повышенной волатильности. А вот BNP Paribas рекомендует воплотить в реальность негативные ожидания по доллару через свопционный стрэддл. Крупнейший французский банк предлагает продавать доллар через ATM (около денег) форвардный свопционный стрэддл 5Y5Y, хеджируя дельту. Используя подобную торговую стратегию, BNP Paribas предлагает воспользоваться снижением волатильности, которое будет обусловлено продолжительной паузой в цикле ужесточения монетарной политики ФРС США.
В то же вермя волатильность в доллар/иене остается практически неизменной, не смотря на то, что спот-курс пробил фигуру 120.00. Игроки отказываются использовать продажи гаммы, видя в такой внешней эффективной стратегии высокие риски, связанные с завтрашним заседанием Банка Японии по ставкам. Волатильность месячного контракта торгуется 7.2 на 7.5. Были заметны несколько крупных покупателей, которые за 8.4% покупали контракты со страйком 112.20, истекающие в августе. Объем этих покупок составил примерно 200 млн. долларов. Михаил Шульгин ProFinance.Ru - Forex News / Новости Форекс
Прим. PFS:
Свопцион - опционный контракт на своп процентных ставок.
Продажа свопционного стрэддла - одновременная продажа свопциона колл и свопциона пут.
Продажа свопциона колл - контракт, предоставляющий его продавцу обязательство принять у покупателя фиксированный процент по сделке своп, либо же выплатить ему плавающий процент по сделке своп на актив с фиксированной ставкой процента.
Продажа свопциона пут - контракт, предоставляющий его продавцу обязательство принять у покупателя плавающий процент по сделке своп, либо же выплатить ему фиксированный процент по сделке своп на актив с плавающей ставкой процента.
5Y5Y - 5-летний своп на срок через 5 лет.
Последние новости:
| 20.02.07 14:15 | Иена остается под давлением | 20.02.07 15:26 | Комментарии аналитиков по GBP/USD |
 |
Комментарии (всего 25)
|
14:52 O51: 1
14:53 Frank: sol 14:50 : Интересно, женщину об этом спросить..!
14:55 Paratruper: ну что, похоже фунт ниже уже не хочет или не может ...
14:59 ALEXA: Всем привет. Профитных амеров!!! Какие мысли по Redbook?
15:04 Viktor777: Znoy20.02.07 12:48
Зачем портвейн? 15:06 Paratruper: ALEXA 14:59, да разве рэдвук оказывает сильное влияние на рынок ?!
15:07 Добрыня: Frank 14:53 .......о чём спросить.....?......неужели о том ,чему она отдаёт предпочтение.....быстрому входу или быстрому выходу....???......при таком вопросе есть все предпосылки схлопотать......привет кстати...:)))
15:08 Viktor777: Добрыня20.02.07 15:07
Когда войдешь, то и выходить уже не хочется... 15:10 не скажу кто: Лардан -...евро - …. такое чувство, что наш привычный диапазон 1.2900-1.3150……расширяется и утверждается…… возможно - до 2850 - 3200...........( 1.2850-ключевая месячная поддержка, )…… по дневному закрытию движение вверх…….недельки – вверх –пара с трудом, но все-таки пытается как можно дальше отбиться от н ижней границы канала –сильный уровень Мюррея –на данный момент – непреодолимое препятствие – на 1.3184..............
на дневках пара вылетела из облака Ишимоку вверх –и опять же стоит все на том же уровне Мюррея (по Фибоначчи это 61.8% коррекции от большого движения вниз и верхняя граница ши-канала)…………….на 4Н все тот же уровень и все та же верхняя граница канала не пускают пару вверх…………Утром написала - все графики ниже часа показывают локальные тренды вниз………покаэти тренды и орабатываются на амерах все может измениться - потому что флетимся...........но я лично покупать не буду........только продажи........ 15:12 ALEXA: Paratruper 15:06 При таком спокойном рынке наверно нет, а иногда масло в огонь подкинуть может.
15:14 Frank: Добрыня 15:07 : А что..? Речь идёт о скоростях..? Я предполагал, что речь идёт о фоне, на кот разворачивается её эпопея... Бывают моменты, что женщина ищет с кем бы поделиться сокровенным...
15:16 Paratruper: ALEXA 15:12 во-во !!! кажется, что до завтра так и будем медленно сунуться в бок ...
15:17 lardan: не скажу кто 15:10 - я ниче не понял .. утром это же прочитал от фх- мастер.. не знаю инструмента " ши -канал".. скажете по анлийски.. на неделях- не согласен.. жду ответа.
15:19 Mak: Добрыня 15:07 Frank 14:53...в самом деле, Франк... лучше спроси ее о свопционном спрэддле.....здравствуй)
15:21 Paratruper: хотелось бы увидеть хотя бы 9590 сегодня по фунту ...
15:21 lardan: Добрыня 15:07,Frank - зрявы глумитесь над естетвенным.. и ни чего общего к рынку не имеющим .. просто видимо не сталкивались..
15:24 Paratruper: не скажу кто 15:10 [quote]но я лично покупать не буду........только продажи........[/quote]
почему так нелогично то ?! 15:26 news_robot: Господа, в разделе Валютный рынок появился новый комментарий
15:26 bay: Самые наилучшие пожелания присутствующим)
Всем Привет! 15:27 Добрыня: lardan 15:21......неужели иы думаешь,что иы с Франком не имели опыта общения (и углублённого в том числе) с противоположным полом....?????
.....к сожалению вынужден покинуть вас.....работа.....офф..... 15:28 Vinni: не скажу кто.... а почему зря говоришь я фуй купила вроде неплохо идет... у меня уже +20 пунктов, попробую 235 дождаться и слезу
кста, читала ваш блог - мое почтение :) 15:31 lardan: Добрыня 15:27- вы опять и непрольно.. есть отдельные форумы проь женщин..
15:32 joker: Всем привет!
не скажу кто Оличка приветик Солнішко...цьом нежно в ручку! Добрыня Игорь Дружмище привет! Оля да согласен...но у меня на 1,3185 недельній сильный Вегас где пересеклись 4 тяжолых ЕМА и фибошка.. но думаю будет непонятное движения, так как межрыночный аналис бился..и жду коррекции мв еврофунте) 15:39 lardan: Vinni 15:28- сети расставлены .. осталось только войтик.. у нас до сих пор в майями говорят " добро пожаловать в Чикаго".. реклама обгоняет достижения .. и обволакаивает сладким и липким.. но- не мне судить.
15:41 lardan: joker - ради хохмы огласи средние , период и настройки .. и все возможно увидят это небо в звездах?
|
- Новости рынка
