Российские экспортеры нефти устанавливают более высокие цены на свою нефть на основных рынках Индии, чем когда-либо с начала конфликта на Украине, поскольку все большее число грузоотправителей и посредников участвуют в торговле, ослабляя влияние западных санкций на Москву.
Вид с воздуха на резервуары с нефтью оператора нефтепровода «Транснефть» на нефтяном терминале «Козьмино» на берегу бухты Находка в районе портового города Находка, Россия, 13 июня 2022 года. REUTERS/Tatiana Meel
После начала СВО в феврале 2022 года экспортерам пришлось предлагать глубокие скидки, чтобы побудить судоходные компании и трейдеров перевезти их нефть и снизить риск санкций.
Среди ограничений, введенных Соединенными Штатами и Европейским союзом, - ограничение цены в 60 долларов за баррель на продажу российской нефти, что означает, что западные грузоотправители и страховщики могут участвовать в торговле российской нефтью, только если она продается по цене ниже предельной.
В этом месяце российские экспортеры заключили сделки по продаже своей основной нефти Urals для поставки индийским нефтепереработчикам со скидкой от $3 до $3,50 за баррель по отношению к мировому эталону нефти Brent, по словам пяти трейдеров и представителей индийских нефтеперерабатывающих компаний.
Это самый узкий дисконт для Urals с тех пор, как Reuters начало отслеживать цены на российскую нефть в Индии в начале 2023 года, когда дисконт достигал $20 за баррель. Это предполагает сделки выше предельной цены, так как Brent торгуется около 82 долларов за баррель, хотя это также зависит от стоимости фрахта.
Сокращение дисконта свидетельствует об успехах России в поиске новых покупателей для своей нефти. Индия не вводила санкций против Москвы и стала крупнейшим покупателем российской морской нефти, опередив Китай и Турцию после того, как европейские нефтеперерабатывающие компании прекратили импорт.
Это также отражает увеличение числа грузоотправителей, перевозящих российскую нефть.
«Вы видите большее количество судов, которые нашли способ обойти санкции, работая за пределами западной юрисдикции», - говорит Мишель Визе Бокманн, главный аналитик группы морских данных Lloyd's List Intelligence.
По данным Lloyd's List Intelligence, в настоящее время более 630 танкеров - некоторые из них старше 20 лет - занимаются перевозкой российской нефти, а также иранской нефти, попавшей под санкции.
Операторы в основном базируются в Китае и Объединенных Арабских Эмиратах, сообщает группа данных, и на их долю приходится около 14,5 % всего мирового танкерного флота.
По данным Lloyd's List Intelligence, до конфликта на Украине этот так называемый теневой танкерный флот насчитывал около 280-300 судов.
Первоначально ограничение цен вызвало дефицит судов для продажи российской нефти в Индию и Китай, а ставки фрахта, по словам трейдеров, достигали 20 миллионов долларов за танкер в один конец.
Но в июне стоимость фрахта для доставки российской нефти в Индию снизилась примерно до 5-5,5 млн долларов, приблизившись к довоенному уровню, говорят они. Снижение стоимости фрахта означает, что российские нефтяные компании получают больше прибыли от продаж.
Это снижение произошло даже после того, как американские санкции против российской судоходной группы «Совкомфлот» вычеркнули 15 танкеров из флота Москвы.
В результате российские экспортеры получили возможность устанавливать более высокие цены. По данным LSEG, в этом году цена на нефть марки Urals в портах Балтии составила в среднем 69,4 доллара за баррель по сравнению с 54,8 доллара за тот же период 2023 года.
Министерство энергетики России не сразу ответило на запрос Reuters о комментарии.
Санкции продолжают действовать
Российские экспортеры нефти и казна по-прежнему получают меньше, чем до начала СВО. Хотя российская нефть не торгуется в Европе, теоретическая оценка нефти марки Urals примерно в минус 10 долларов за баррель по отношению к эталону «Brent». До СВО она обычно торговалась в Европе с плюс-минус 1-2 доллара за баррель.
Западные державы утверждают, что санкции лишили Россию по меньшей мере 100 миллиардов долларов в виде недополученных доходов от продажи нефти, а также конфискации активов центрального банка на сумму 280 миллиардов долларов, согласно оценкам одного из членов Группы семи (G7), с которыми ознакомилось агентство Reuters.
Санкции также привели к большим убыткам «Газпрома» после того, как ЕС резко сократил импорт голубого топлива российского газового монополиста.
Американские чиновники заявляют, что они намерены сделать так, чтобы России было дороже продавать нефть через теневой флот. По оценкам западных чиновников, Россия потратила не менее 8 миллиардов долларов на расширение своего теневого флота.
"Россия инвестировала и продолжает инвестировать миллиарды в новую судоходную инфраструктуру, включая новые суда, чтобы работать вне режима ограничения цен. Это помогает: деньги, идущие на танкеры, в противном случае пошли бы на танки", - сказал представитель Минфина США.
Ужесточение санкций в отношении России стало одной из ключевых тем для лидеров стран G7, встречающихся в Италии на этой неделе.
Все еще дешево
Даже с учетом более узкой скидки российская нефть все еще дешевле для индийских нефтепереработчиков, чем конкурирующие поставки из таких стран, как Саудовская Аравия.
В апреле индийские закупки российской нефти достигли девятимесячного максимума, свидетельствуют данные отслеживания судов. Индия является вторым по величине импортером нефти в мире после Китая.
«Мы берем столько российской нефти, сколько можем, чтобы сэкономить на стоимости импорта», - сказал источник в одной из индийских нефтеперерабатывающих компаний, который попросил не называть его имени, поскольку ему запрещено общаться с прессой.
Премьер-министр Индии Нарендра Моди пообещал укрепить энергетические связи с Россией.
Китайские власти также пообещали более тесное партнерство с Москвой и заявили, что энергетическое сотрудничество будет развиваться в условиях растущей напряженности в отношениях с Западом.
Подготовлено ProFinance.Ru по материалам Thomson Reuters
MarketSnapshot - ProFinance.Ru в Telegram
По теме:
При поставках нефти в Индию Россия обходит санкции быстрее, чем США их вводят
Санкции против России неэффективны, заявили в Дубае
ЕС согласился повысить тарифы на импорт российского зерна с июля
