GPIF зафиксировал прибыль в размере 45,4 трлн иен ($282 млрд) за финансовый год, закончившийся в марте. Помимо более высоких цен на акции, фонд также выиграл от слабой иены, что сделало зарубежные прибыли более ценными в его домашней валюте.
Однако японский государственный пенсионный инвестиционный фонд лишился звания крупнейшего в мире фонда пенсионных накоплений, поскольку падение курса иены привело к снижению стоимости его активов в долларовом выражении.
За три месяца по март фонд показал рекордный прирост, обеспечив доходность в 9,5 %, но падение курса иены до 38-летнего минимума по отношению к доллару США было достаточно глубоким, чтобы стоимость его активов в долларовом выражении стала ниже стоимости фонда благосостояния Норвегии.
Общая сумма активов на конец марта достигла 245,98 триллиона иен (1,53 триллиона долларов), сообщил GPIF в пятницу в Токио. Для сравнения, активы норвежского фонда составили 17,719 триллиона крон (1,677 триллиона долларов).
"Независимо от того, будем ли мы номером один или номером два, мы будем искать инвестиции, которые будут соответствовать ожиданиям пенсионеров, чтобы нас считали первоклассным инвестором в мире", - заявил на пресс-конференции президент фонда Масатака Миязоно.
Вложения GPIF в японские акции принесли 18,2 % прибыли за квартал, в то время как внутренние облигации принесли убыток в 0,6 %. Инвестиции за рубежом выросли на 15,8 % по акциям и на 5,4 % по облигациям, так как доллар подорожал на 7,3 % по отношению к иене. За весь финансовый год фонд получил рекордную прибыль в размере 45,4 триллиона иен.
За первые три месяца этого года мировой индекс MSCI All-Country World вырос примерно на 7,8 %, индекс S&P 500 - на 10 %, а индекс Nikkei 225 Stock Average подскочил на 21 %, достигнув исторического максимума. В долларовом выражении доходность японских "голубых фишек" составила около 12 %. Доходность 10-летних казначейских облигаций США выросла на 32 базисных пункта, в то время как доходность эталонных японских гособлигаций прибавила около 11 базисных пунктов.
Японский GPIF увеличил объем казначейских долговых обязательств больше всего за четыре года
В этом году курс иены к доллару упал более чем на 12 %, что стало худшим показателем среди основных валют, так как огромный разрыв между процентными ставками в Японии и США продолжает оказывать давление на валюту.
Доходность в январе-марте, распределение активов на конец марта, целевое распределение активов
GPIF заявил, что получил сверхприбыль в размере 130 млрд иен за счет активных инвестиций в иностранные и отечественные акции - новой инициативы главного инвестиционного директора Эйдзи Уэды.
"Мы только начали эту работу, поэтому, возможно, еще рано говорить о результатах, но мы начали ее очень успешно", - сказал Миязоно.
В прошлом финансовом году пенсионный фонд нанял 23 новых управляющих для активных инвестиций в японские акции и 14 управляющих для иностранных акций. В то же время он расторг контракты с семью активными менеджерами по иностранным облигациям и пятью активными менеджерами по иностранным акциям, что является самым большим числом расторжений за последнее десятилетие.
Процент активных инвестиций в портфель иностранных облигаций и отечественных акций упал до рекордно низкого уровня.
С тех пор как Миязоно, чей срок полномочий заканчивается в марте, сменил Норихиро Такахаси в апреле 2020 года, активы фонда выросли более чем на 50 %. Под его руководством фонд выступал за улучшение корпоративного управления, расширение активных инвестиций и использование деривативов для снижения риска по иностранным ценным бумагам.
Подготовлено ProFinance.Ru по материалам Bloomberg
MarketSnapshot - ProFinance.Ru в Telegram
По теме:
Крупнейший в мире пенсионный фонд задумался о покупке биткоина
Норвежский пенсионный фонд вышел из Caterpillar из-за связей с Израилем
